A pénzügyi tranzakciók... A pénzügy fogalmának, típusainak, lényegének meghatározása

A pénzügyi tranzakciók a vállalkozói tevékenység szerves részét képezik, szükséges biztosítsa stabil működését. Minden vállalat különböző pénzügyi tranzakciókat hajt végre, amelyek szervezeti és jogi formájához kapcsolódnak a tevékenység iránya. A cikkben megvizsgáljuk a pénzügyi tranzakciók fő típusait, tanulmányozzuk azok jellemzőit.

Mi a pénzügy?

Ezt a kifejezést sokkal később kezdték használni, mint a pénzügyi kapcsolatok. A történelem ennek a koncepciónak a rabszolga rendszerből származik. Az első eljárások, amelyeket általában pénzügyi tranzakcióknak neveznek, azok a tranzakciók, amelyeket kötelező kifizetések, díjak, adók fizetése céljából hajtottak végre.

A gazdasági kapcsolatok létezésének és fejlődésének teljes időtartama alatt kapcsolat van a különböző tevékenységek és az alanyok kölcsönhatása között. A pénzügyi tranzakciók önmagukban nem merülhetnek fel. Ez a társadalom társadalmi-gazdasági-politikai fejlődését meghatározó természetes folyamatok eredménye. Annak ellenére, hogy időrendben az első pénzügyi manipulációk az államisággal párhuzamosan merültek fel, a modern kapcsolatok ezen a területen már régóta meghaladták az állammal szembeni adókötelezettségeket.

A pénzügy a gazdasági szféra számítási egysége, amelyet különféle pénzügyi tranzakciók nélkül lehetetlen elképzelni. Az üzleti tevékenységet folytató vállalkozások kereskedelmi célú pénzeszközök gyűjtésével foglalkoznak alapja a kereskedelem forgalmának növelésével, a szolgáltatási szektor bővítésével, új termékek kifejlesztésével, valamint a modern technológiák bevezetésével a termelésben. A pénzügyek bankbetétszámlákra is elhelyezhetők, értékpapírokba, más vállalkozók befektetési projektjeibe fektethetők be. A pénzügyi tranzakciók eredményeként kapott nyereséget a vállalkozások tulajdonosai és a gazdasági kapcsolatok más résztvevői között osztják szét.

A pénz célja

Az egyének és a jogi személyek kötelesek adót fizetni és egyéb kifizetéseket fizetni a szövetségi és helyi költségvetéseknek, joguk van állami és önkormányzati értékpapírok vásárlására. Ezenkívül kölcsönös pénzügyi tranzakciók is vannak: az állam szociális juttatásokat, ösztöndíjakat fizet, támogatásokat, támogatásokat és egyéb típusú támogatásokat nyújt, a lakosság számára szolgáltatásokat nyújtó közintézmények finanszírozásával foglalkozik. Mindezeket a műveleteket monetáris formák kombinálják.

Korábban , a fő funkció a pénznek a forgalom eszközeként való felhasználását, azaz fizetési eszközt és számítási egységet tekintették az adásvételi ügyleteken alapuló alapvető pénzügyi tranzakciók végrehajtása során. A pénz másik funkciója felhalmozódik. Lényege a felhalmozódás lehetőségében rejlik alapok és a jövedelem helyes kialakulása, a jövedelem elosztása és a költségek meghatározása.

Így a pénzügyi tranzakciók célja egyes gazdasági egységek jövedelmének tényleges elosztása, mások kiadása. Az elosztás tárgya, amelyet különféle fizetési műveletek végrehajtásával hajtanak végre, a bruttó hazai termék, amely a nemzeti jólét, a lakosság életszínvonalának mutatója. A pénzügyi tranzakciók miatt lehetséges az áruk értékesítése vagy jogi személy vagy magánvállalkozó által nyújtott szolgáltatások során kapott pénzeszközök helyes elosztása.

A GDP általánosító kapcsolat a jövedelem elosztásában, beleértve az állam által kapott nyereséget külföldi gazdasági tevékenység. Gazdasági és pénzügyi tranzakciók során , a bruttó hazai termék mutatója az elosztásban használják, például a természeti erőforrások kitermelésére vonatkozó adó, ezért minden pénzügyi tranzakció pénzben történik.

A pénzügyi tranzakciók típusai

Minden vállalkozásnál különböző típusú pénzügyi tranzakciókat hajtanak végre. Ennek oka a társaság tevékenységének iránya és tulajdonosi formája. Például a banki intézmények hitelezési tranzakciókat, letéti számlák megnyitását, pénzeszközök kibocsátását stb. e. Azok a cégek, amelyek tevékenysége a közlekedés, a berendezések és egyéb létesítmények bérbeadásával jár, közvetlenül kapcsolódnak a lízinghez, valamint azok a szervezetek, amelyek fő kereskedelmi iránya az adósságkötelezettségek pénzeszközeinek beszedése, teljesen más pénzügyi eszközöket használnak.

Ezenkívül minden üzleti egység automatikusan részt vesz a monetáris kapcsolatokban. Így a pénzügyi tranzakciók a vállalkozáson belüli elszámolási tevékenységek, vagy azok, amelyekben az ügyfelek, partnerek, befektetők részt vesznek.

Elvesztés

Ez a fajta pénzügyi tranzakció magában foglalja az adósság megvásárlását, amelyet a hitelező átruházható dokumentációja fejez ki, leggyakrabban a bankoktól. Az ilyen típusú pénzügyi tranzakció feltételezi, hogy az adósság megszerzője, az úgynevezett elvesztő, elfogadja a hitelező azon kötelezettségét, hogy megtagadja az adóssal szembeni követelések benyújtását. Valójában ez az elutasítás az úgynevezett elvesztés. Általános szabály, hogy a rövid lejáratú kötelezettségek megvásárlása az eladónak kedvező feltételek mellett történik.

Az elvesztés elvét nemcsak a bankok pénzügyi tranzakcióiban használják. Az adósságkötelezettségek teljesítésének ilyen mechanizmusát különféle ügyletekben használják, beleértve az exportmegállapodásokat is, amikor például az exportőrök a külföldi vásárlókat elveszítik annak érdekében, hogy megkönnyítsék a készpénz számlákra történő gyors átvételét. A váltót elsősorban elvesztő biztosítékként használják. Lehet átruházható vagy egyszerű. Ilyen értékpapírokkal minden monetáris-pénzügyi tranzakció gyorsan, a számítások nehézségei nélkül történik.

A váltókon kívül az akkreditív formájában kibocsátott adósságkötelezettség is elvész. Az ilyen elszámolási dokumentum a bank megbízása, hogy hitelfinanszírozási tranzakciót hajtson végre a tartalékalapok rovására. A szállított áruk szállítási számláit kísérő dokumentációként használják. A kifizetéseket az akkreditív viselőjének teljesítik, amelyben a pénzösszeg egyértelműen meg van határozva. Az elvesztés tárgyaként az akkreditívet ritkán használják, , ami lehetséges a pénzügyi tranzakció összetettsége miatt, figyelembe véve az összes árnyalatot (a tranzakció feltételeinek, feltételeinek való megfelelés stb. e.).

A szindikátusok jelentősége a gazdasági fejlődésben

A szindikálás új irány a tranzakciók mechanizmusainak javításában az elvesztő piacokon. A szindikátus több üzleti egység társulására utal. Ezt a tendenciát leggyakrabban a banki intézmények szövetségei használják. A hitelezők egyesítésének folyamatát a megállapodásban részt vevő valamennyi fél önkéntes beleegyezésével hajtják végre. Elvesztés esetén a banki szervezetek pénzügyi tranzakcióit kölcsönös megállapodások szerint hajtják végre, ideértve az elvesztő értékpapírok elosztását a részvények elosztására mindegyikük számára. Alapvetően az ilyen értékpapírokat több vesztes vásárolja meg, de ha nagy pénzösszegekről beszélünk, a számlákat a résztvevők között osztják szét, akik mindegyike egyenlő jogokat kap. Ez a módszer megakadályozza az értékpapírok szabad forgalmát és minimalizálja a másodlagos értékesítés valószínűségét.

Érdemes megjegyezni, hogy az ilyen tranzakciók jogi státusza jelenleg nincs meghatározva, ezért a gyakorlatban a pénzügyi tranzakciók lebonyolításának ezt a módját a szervezetek ritkán használják. A szakértők úgy vélik, hogy a veszteséges piac javításának elsődleges iránya a finanszírozás volumenének növekedése a diszkontok és a változó kamatláb kiszámításával. Gazdasági szempontból ez magyarázható a kamatlábak stabilitásának hiányával, valamint a bankok vonakodásának tükrözésével, hogy fix kamatozású hiteleket nyújtsanak.

Ha változó kamatlábakon alapuló exportértékesítésről beszélünk, akkor egy ilyen számítási mechanizmus hozzájárul a csökkentéshez az előnyök. Mint a gyakorlat azt mutatja, az elsődleges jogvesztők értékpapírokat értékesítenek a másodlagos piacon az uralkodó kamatlábnak megfelelő kedvezménnyel. Ezenkívül az áruk értékesítése a meghatározott időszakon belüli pénzügyi kérdések rendezésétől függ, figyelembe véve a kamatlábak későbbi változásait. Valójában a váltó lejárta előtt a végnapok többször is változhatnak. Következésképpen az ügylet nagyfokú kockázatot jelent a jogvesztő számára, és további kötelezettségekhez vezethet. A tranzakciók elvesztését az auditorok különösen gondosan ellenőrzik.

A franchise jellemzői

Ha figyelembe vesszük az ilyen típusú pénzügyi tranzakciókat tág értelemben, helyesebb megérteni a védjegy, a márka használatát a "lízing"jogairól. A franchise használati jogát a franchise-adó (eladó) és a franchise-vevő (vevő)közötti megállapodás biztosítja. A tranzakció tartalma lehet nagyon különböző, , beleértve egy egyszerű vagy több összetett feltételt, amely jelzi a márka használatának legkisebb részleteit. A franchise-megállapodás meghatározza a védjegy használatára vonatkozó levonások összegét rögzített díj formájában, egyszeri fizetés egy adott időszakra vagy az értékesítés százalékában. Ha a szerződésben nincs szükség levonásokra, ez azt jelenti, hogy a franchise-vevő vállalja, hogy bizonyos mennyiségű árut vásárol a franchise-adótól, igénybe veszi szolgáltatásait stb.

A franchise-megállapodások külön-külön előírják a márka használati feltételeit, amelyek magukban foglalhatják az áruk csak egy adott iparágban történő felhasználására vonatkozó követelményeket, a berendezések használatát csak a franchise-ügynök által megkövetelt módon, a polcok méretének, színének, az eladók munkaruhájának stb. .

A lízing fogalma

A lízing alatt az ingatlan, a jármű, a felszerelés vagy más típusú ingóság ideiglenes tulajdonjogának megadását értjük, átruházással egy bizonyos vagy meghatározatlan időszakra rögzített pénzbeli kompenzációra. A lízing a pénzügyi kapcsolatok modellje, amelyben feltételezik, hogy bérbe ad egy tárgyat egy párt, a tranzakció másik résztvevőjének. De leggyakrabban a lízingszerződést háromirányú ügylet formájában kötik meg, amelyben az egyik résztvevő lízingtársaság. A felhasználó beleegyezésével a vállalat megvásárolja a berendezést a gyártótól, majd monetáris díj ellenében ideiglenes használatra átadja a Vevőnek, majd a bérleti szerződés lejártát követően az ingatlan a bérlő tulajdonába kerül.

Faktoring, mint az egyik irány

Ez a kifejezés arra utal, hogy egy faktoring társaság átruházza a fennálló adósságkötelezettségeket, beleértve a számlákat és a váltókat, amelyeket az ügyfelek között bocsátottak ki eladáskor áruk és szolgáltatások nyújtása alatt kereskedelmi kölcsönszerződés. A nemzetközi faktoring egyezmény szerint a pénzügyi faktoring művelet eredménye akkor tekinthető kielégítőnek, ha a felsorolt követelmények legalább fele teljesül:

• , a kölcsönszerződés előzetes megkötése és az adósság hiánya;
• a szállító könyvelése és adószámvitele;
• pénzügyi adósság beszedése;
• a beszállítók hitelkockázatokkal szembeni biztosítása.

A faktoring mechanizmus által nyújtott ügyfélszolgálat a leghatékonyabb kis-és középvállalkozások számára, csakúgy, mint azok a vállalkozások, amelyek folyamatosan pénzügyi nehézségekkel küzdenek, mivel nem képesek időben visszafizetni a hitelezők adósságait, és korlátozásokkal rendelkeznek a hitelforrások megválasztásában. Azonban nem minden, a kis-vagy középvállalkozások kategóriájába tartozó szervezetnek van lehetősége arra, hogy egy faktoring cég szolgáltatásait használja. Például a faktoring alkalmazásának joga nem vonatkozik a cégekre:

• az adósok nagy száma;
• a hitelezőkkel szembeni adósságokkal;
• nem szabványos vagy magasan specializált termékek gyártása;
• Építőipari irodák, amelyek alvállalkozókkal dolgoznak a termelésben.

A faktoring pénzügyi és számviteli műveleteket nem a polgárok, a fióktelepek vagy a strukturális osztályok adósságkötelezettségein végzik. Ezek a korlátozások annak a ténynek tudhatók be, hogy bizonyos esetekben a faktoring társaságoknak nincs lehetőségük a hitelkockázatok vagy a haszon mértékének felmérésére a megnövekedett munka elvégzése során. A szerződéses követelések pénzügyi tranzakciókhoz való hozzárendelésekor felmerülő biztosítási kockázatot sem lehet objektíven értékelni.

Devizaügyletek

A deviza vásárlása a nemzeti monetáris egység árfolyamán történik a devizapiacon. Oroszországban a résztvevők kereskedelmi banki szervezetek. A devizapiacról beszélő finanszírozók gyakran a nemzetközi csereprogramok értékesítésének és cseréjének mechanizmusát jelentik, nem pedig a bankjegyek vételi és eladási folyamatát. Az importügyletek fizetésére használt deviza megvásárlásához a külföldi gazdasági kapcsolatok résztvevői a moszkvai bankközi Devizaváltón és az Orosz Föderáció egyéb hivatalos tőzsdéin rubelben történő hivatalos értékesítésből származó bevételeket exportálják.

A külkereskedelem elszámolási és fizetési kapcsolatait nem használják az oroszországi devizapiaci pénzügyi tranzakciók ellenőrzésére. Azokban az országokban, ahol nincsenek korlátozások a nemzeti valuta átváltására, a monetáris elszámolások fő követelménye a Személyes számla jelenléte. Ezenkívül a jelentős mennyiségű export-import művelettel rendelkező nagyvállalatok további számlákat nyitnak meg a nemzeti valutában lévő számlákkal párhuzamosan az árfolyam-ugrások veszteségeinek minimalizálása érdekében. Azokban az országokban, ahol devizakorlátozásokat állapítanak meg, a devizaszámla megnyitása a külföldi partnerekkel való elszámolások ellenőrzésére és a pénzügyi ágazat szabályozására irányul.

Mint már említettük, a kapcsolatok minden formáját kiszolgáló devizapiacok fő résztvevői a kereskedelmi banki szervezetek. Valutát cserélnek, részt vesznek a befektetési pénzügyi tranzakciókban. A bevételek elszámolása a távirati pénzátutalások adásvételével történik, nem csak nemzeti, hanem külföldi pénznemben is, különleges árfolyamon.

Swap-mi ez?

Ez a banki pénzügyi tranzakciók egyik típusa. Az angol nyelvről lefordítva a "swap" szó azt jelenti ,hogy"csere". Így az eszközök vagy kötelezettségek cseréjéről beszélünk a valuta kifejezéssel rendelkező szervezetek között. A devizaswap célja a szerkezet javítása, a kockázatok és a költségek csökkentése. A banki intézmények valutát vagy aranyat cserélnek. A bankok sokkal ritkábban alkalmazzák a kamatláb-swap módszert. Ez a pénzügyi tranzakciók komplexe magában foglalhatja:

• a pénz megszerzése és eladása egyszerre;
• eladás a deviza határidős vásárlásakor;
• készpénz kölcsön megszerzése különböző pénznemekben;
• nemzeti valutában denominált adósság devizában denominált kötelezettségekre történő átváltása.

A swap végrehajtásakor a felek olyan megállapodásokat írnak alá, amelyek mindegyikükre eltérő orientációval rendelkeznek. Az elszámolási dátumok nem eshetnek egybe, de ugyanakkor bármely szerződés alapján a valutát egy másik pénznemért cserébe vásárolják meg, a megadott időpontban történő szállítással.

A Swap pénzügyi tranzakciók a jelentés vagy a deportálás típusaihoz tartoznak – a készpénz valuta értékesítésének és sürgős vásárlásának kombinációi. Jelentésnek nevezzük azt a sürgős ügyletet, amelyben egy pénznem eladója azt egy bankintézetnek adja, és vállalja, hogy egy meghatározott időszak után, de magasabb árfolyamon visszaváltja. Ez a művelet különösen előnyös a bankok számára, mivel az árfolyamkülönbség miatt nyereséget jelent: az adósság visszafizetésekor magasabb lesz. Valójában a jelentés egyfajta kölcsön egy banktól, amelyet pénznem fedez, a kölcsön felhasználásának kamatdíja pedig az eladási árfolyamok közötti különbség.

A jelentéstől eltérően a deportálás olyan ügylet, amelyet az ellenkező séma szerint hajtanak végre. Ennek a pénzügyi tranzakciónak a végrehajtásához a befektető valutát vásárol egy bankintézetben, feltéve, hogy azt egy bizonyos időszak után kedvezőbb áron értékesítik. Feltételezzük, hogy a piaci árfolyam alacsonyabb lesz, a bank pedig az árfolyamkülönbségből származó nyereség formájában részesül előnyben. Ha egy jelentés egy kölcsön valuta analógja, akkor a deportálás egyfajta rubel betét. Ezeket a pénzügyi tranzakciókat a bankközi devizapiacon hajtják végre, mind rubel, mind devizaforrásokkal. Swap tranzakciók valuta lehet többféle:

• a "holnap" a legtöbb népszerű típus tranzakciók, magában foglalja a megbízás a kínálat valuta annak későbbi visszaváltás a bank a tervek szerint a következő napon;
• "ma – - a szerződés feltételeit az aláírás napján hajtják végre;
• "sport" - halasztott devizavásárlás, vagyis a tranzakció bizonyos napok után történik.

A deviza swap lehet használni egy kölcsönszerződés. A pénzügyi tranzakciók elszámolása a szerződésben azt jelenti, hogy a kölcsönt egy pénznemben adják ki, a másikban pedig vissza kell fizetni. Az arannyal való csere egy nemesfém megvásárlása egy adott időszakra, garantálva a későbbi eladást magasabb áron. Az algoritmus a devizaswap és az arany swap lebonyolítását a nemzetközi tranzakciók eszközárainak aránya és a fém súlya szabályozza. Például Oroszországban a tranzakciós egység 1 g arany, az USA-ban pedig egy troy uncia.